半導體傳來兩大重磅！

據商務部網站，5月27日，中歐半導體上下游企業(yè)座談會在北京召開。商務部相關司局、中國半導體行業(yè)協(xié)會、中國歐盟商會及40余家中歐半導體上下游企業(yè)代表參會。會議就深化中歐半導體領域經貿合作進行交流。

會議強調，中國將繼續(xù)擴大高水平對外開放，為企業(yè)提供公平、穩(wěn)定、透明、可預期的政策環(huán)境，支持中歐半導體企業(yè)充分發(fā)揮各自互補優(yōu)勢，依法合規(guī)深化經貿合作，堅決反對單邊主義和霸凌行徑，努力維護全球半導體供應鏈安全與穩(wěn)定。

與此同時，美國和日本方向也傳來重磅。據《朝日新聞》周三（28日）報道，一位不愿透露姓名的政府消息人士透露，日本已提議采購價值數十億美元美國半導體產品，作為美日關稅談判的一環(huán)。

隨后，A股CPO概念股大舉反彈，劍橋科技漲逾7%，博創(chuàng)科技、德科立漲逾6%，新易盛漲逾5%。

半導體產業(yè)鏈重磅

據商務部網站，5月27日，中歐半導體上下游企業(yè)座談會在北京召開。商務部相關司局、中國半導體行業(yè)協(xié)會、中國歐盟商會及40余家中歐半導體上下游企業(yè)代表參會。會議就深化中歐半導體領域經貿合作進行交流。

會議強調，中歐在全球半導體供應鏈中均占據重要地位，加強合作符合雙方利益。當前國際形勢復雜嚴峻，不穩(wěn)定不確定因素增多，中國將繼續(xù)擴大高水平對外開放，為企業(yè)提供公平、穩(wěn)定、透明、可預期的政策環(huán)境，支持中歐半導體企業(yè)充分發(fā)揮各自互補優(yōu)勢，依法合規(guī)深化經貿合作，堅決反對單邊主義和霸凌行徑，努力維護全球半導體供應鏈安全與穩(wěn)定。

與會代表一致認為，當前，全球半導體產供鏈安全穩(wěn)定正面臨嚴峻挑戰(zhàn)。本次座談會為中歐半導體上下游企業(yè)增進了解、提振貿易信心、深化交流合作提供了良好平臺，中歐加強半導體領域交流與合作將有助于為世界經濟復蘇增長注入新動力。

商務部、外交部、工業(yè)和信息化部等部門代表參會，并對企業(yè)反映的問題和建議進行了回應。

與此同時，外圍亦有半導體的大消息。據《朝日新聞》周三報道，一位不愿透露姓名的政府消息人士透露，日本已提議采購價值數十億美元美國半導體產品，作為美日關稅談判的一環(huán)。日本政府計劃補貼向英偉達（Nvidia）等公司購買美國芯片的日本企業(yè)，潛在進口額高達1萬億日元（約69.4億美元），旨在減少美國對日本接近10萬億日元的貿易逆差。

這項計劃還包括日方支持在國內生產晶圓和化學品，強化美日半導體供應鏈。在地緣政治緊張局勢和過度依賴其他晶圓代工廠帶來的風險下，美日兩國都認為這些努力對經濟安全至關重要。日本最高關稅談判代表赤澤亮計劃在5月30日左右訪美，舉行第四輪貿易談判。

對關鍵設備預期逐漸強烈

近年來，中國半導體設備制造商在技術創(chuàng)新方面穩(wěn)步前進。據TechNews報道，北方華創(chuàng)、中微電子、盛美半導體上海研發(fā)中心等企業(yè)在研發(fā)和市場拓展方面取得了顯著進展，競爭力日益增強。

資料顯示，截至2024年，中國半導體設備自給率已提升至13.6%。在刻蝕、清洗、光刻膠剝離和CMP設備市場，自給率均已超過兩位數。同時，盡管中國在光刻設備研發(fā)方面仍與國際最先進水平有一定距離，但也已取得持續(xù)進步。

目前，市場對于“十五五”期間，“優(yōu)先考慮芯片制造設備和其他高科技領域”的預期也十分強烈。東海證券指出，長期來看，國內本土AI芯片供應商有望加速供應鏈自主化進程，預計2025年中國AI Server市場本土芯片占比將提升至40%。電子行業(yè)需求處于溫和復蘇階段，存儲芯片價格自2023年下半年以來小幅反彈，但部分DRAM產品價格仍承壓。國產替代持續(xù)推進，行業(yè)整體盈利水平有望逐步修復。

山西證券發(fā)布研報稱，芯片出口限制趨嚴疊加國產芯片性能提升，兩大下游互聯網和智算中心的國產AI算力需求將持續(xù)高景氣。在芯片端，看好新一代產品性能有望大幅提升的第一梯隊廠商;在服務器端，看好H20放量對傳統(tǒng)服務器領軍的業(yè)績拉動，同時看好昇騰芯片份額提升帶來的投資機會。